В арабських країнах фінансові установи надають своїм клієнтам найсучасніші послуги та отримують прибуток не меншу, ніж організації в Лондоні або Цюріху. Вся справа в тому, що ісламські банки відрізняються від звичайних.

Трохи історії

У 1963 році в Єгипті був утворений перший ісламський банк під назвою «Міт Гамр». Він видавав безвідсоткові кредити фермерам. Заклад проіснував 4 роки і послужило поштовхом до появи нових фінансових інститутів в Саудівській Аравії, Судані, ОАЕ і Кувейті. На сьогоднішній день їх більше трьохсот. Найцікавіше, що можна знайти ісламський банк в Казахстані або Польщі. Але західні фінансові інститути в країнах Близького Сходу не затребувані.

Насправді «Міт Гамр» представляв собою каси взаємодопомоги, організовані економістом Ахмадом аль Наджаром. Пізніше цей досвід перейняла Західна Німеччина, створивши Sparkasse. Тоді ж з'явилися ощадні фонди в країнах Малайзії. В ОАЕ перший по справжньому ісламський банк Dubai Islamic Bank був сформований в 1975 році.

Головний принцип співпраці в таких організаціях - це участь в прибутках проекту і ризики спільно. Відсутність фіксованого доходу і ймовірність несення збитків робить установи більш обережними у виборі проектів, призводить до необхідності вести активний моніторинг. З цих же причин в ісламських країнах відсутні «мильні бульбашки» і піраміди. Банки простіше пережили кризу 2008 року. Фінустановам заборонено вкладати кошти в соціально шкідливі проекти. Ісламський банкінг можна назвати етичним.

Незважаючи на такі особливості, даний напрямок отримало широке поширення в європейських країнах. Головна причина - це консервативний підхід до справи. Ризик втрати заощаджень мінімальний.

Відмова від позичкового відсотка

У роботі з клієнтами банки виступають не кредиторами, а інвесторами проектів. Вони поділяють і прибуток, і збитки. Для цих цілей складається «договір мушарака». Європейське фінансова установа, видавши кредит. очікує отримати прибуток у вигляді відсотків. За іншим принципом діє ісламський банк. Кредит в стандартному розумінні тут не пропонують. Установи фінансують проект. Якщо клієнт заробить гроші. то банк отримає свою частину. У разі провалу проекту збиток понесуть обидві сторони угоди.

Існує також «договір мудараба». Клієнтам пропонують відкрити депозити, на яких будуть враховувати прибуток або збиток від інвестиційних проектів.

В рамках кредитування фізосіб банки ісламських країнах пропонують клієнтам оформити «іджара» і «мурабаха». Перший надає собою договір оренди з умовою подальшою передачею права власності. "Мурабаха" - це продаж товару в розстрочку. При цьому ціна реалізації встановлюється вище початкової.

Відмова від штрафів

Клієнтів тут не штрафують. Якщо людина раптом виявився неплатоспроможним або не може вчасно погасити заборгованість, Ісламський банк розвитку не має права «накручувати» пеню, але може зажадати заставу в якості гарантії.

Банк не може брати участь в спекуляціях і грати на «Форексі». Детальніше про це буде розказано далі.

Цільове використання коштів

Банки повинні проводити аналіз проектів. Грошові кошти слід використовувати в цілях, які не суперечать Корану. Так, наприклад, в інвестуванні будівництва лікеро-горілчаного заводу, швидше за все, відмовить ісламський банк. Принципи діяльності організацій, описані вище, дозволяють банкам створювати великі капітали і надавати клієнтам найсучасніші послуги. Але всі сторони повинні діяти на умовах взаємодовіри.

Ісламські банки в країнах СНД

Найактивніше ці фінансові інститути розвиваються Киргизстані і Дагестані. Підтримка здійснюється навіть на законодавчому рівні. Ісламський банк розвитку співпрацює з Узбецьким ЦБ з питань розвитку нового напряму фінансових послуг.

В Башкортостані працюють традиційні ісламські кредитні установи. «АФ Банк» пропонує клієнтам безпроцентну кредитну картку MasterCard. Але отримати інформацію про те, куди і як були використані кошти, неможливо.

Послуги в РФ

Неможливо знайти ісламський банк в Росії. Єдиним мусульманським фінансовою установою, що існували на території РФ, був банк «Бадр-Форте». Всі 15 років він займався супроводом експортно-імпортних операцій. Однак налагодити роботу з фізособами так і не зміг. Тому в 2006 році Центробанк відкликав у нього ліцензію.

Пізніше юрособи почали створювати ісламські банки в форматі АТ, які надавали невеликий спектр послуг населенню. У таких «фінансових будинках» можна відкрити безвідсотковий рахунок і інвестувати кошти в проекти. Наприклад, ісламський банк в Казані під назвою «Фінансовий дім« Альма »» пропонує продукт «Популярний» - депозит до запитання. Мінімальна сума поповнення - 5 тис. Рублів. Частка прибутку може становити 1/10 або ¼ від заробленого ФД. Програми «Пенсійна» і «Накопичувальна» мають менший поріг входу - 1000 руб. Довгостроковий продукт «Капітал» розрахований на мінімальну суму депозиту 100 тис. Руб. Ісламський банк в Казані також надає послуги товарної розстрочки. Для цих цілей ФД співпрацює з КБ «Булгар» через окрему філію. Так, організація надає тільки своїм клієнтам послуги РКО.

Взяти кредит ісламському банку можна і через іншого учасника - «ЮмартФінанс». Компанія пропонує послуги по фінансуванню приватних осіб і відкриття ощадних вкладів. В Уфі і Новгороді діє філії ісламського банку «Схід-Капітал».

Щоб ці кредитні установи могли розвиватися в РФ, потрібно внести поправки до чинного законодавства. За діючими нормами, банки не можуть видавати гроші без відсотків. Ця умова виключає систему ісламських фінансових організацій.

Етнічний банкінг в Казахстані

У 2009 році з ініціативи президента був доповнений закон «Про банки і банківську діяльність в РК». Ця поправка відкрила шлях на ринок ісламських фінустановам. У березні 2010 року Агентством фіннагляду було видано ліцензію на «проведення банківських операцій» кредитній установі Al Hilal. З цього моменту в Казахстані стали працювати дві групи банків: класичні західні і нові, що дотримуються принципів Шаріату. Республіка стала першою з країн СНД, яка спробувала впровадити етнічний банкінг.

У 2009 році в Казахстані налічувалося 70,2% прихильників ісламу. Хоча частка населення, яка дійсно добре знала Коран, не перевищувала 20%. Для порівняння: в Туреччині цей показник становив 47%. Саме група населення, віддана принципам Ісламу, склала першу клієнтську базу фінансових установ. Але це не означає, що банки розмежовували населення за категоріями. Як і будь-яка інша комерційна структура, вони намагалися привернути клієнтів новими цікавими продуктами. Просто звичайний клієнт при виборі установи порівнює вартість послуг, а мусульманин повністю виключає традиційні банки.

Інструменти

У фінансових установ є ряд продуктів, які могли б бути цікавими на ринку СНД. Вони відрізняться від стандартних. Найпоширеніший - «сукук». Це ісламські облігації або сертифікати участі. На світовому ринку, за даними BMB Islamic, на цей інструмент доводиться 11,3% загального обсягу продуктів. Потенційні клієнти - невеликі компанії, зайняті в капіталомістких галузях. Вони можуть розглядати даний вид інвестування для диверсифікації капіталу.

джерела доходу

Якщо вкладник зазнає збитків, він має право досліджувати причини їх виникнення. Якщо з'ясується, що причиною є неякісний менеджмент, непрофесіоналізм, то відповідальність буде нести кредитна установа. Так побудована система.

Ісламські банки також отримують прибуток від операцій на фінансових ринках. Але у угод є свої нюанси. Спекулятивна торгівля ЦБ не здійснюється. Але банки купують акції для збільшення активів. Тому кредитні установи з мусульманських країн не особливо активні на фондовому ринку, а якщо і інвестують кошти, то на довгостроковий період.

Велику частину доходу ісламські банки отримують на комісійних операціях. Звичайно, кредитні установи у всіх країнах стягують плату за обслуговування клієнтів. Але ні в жодній іншій країні світу цей вид доходу так не популярний. Щоб зрозуміти цю схему краще, розглянемо, як видає позику ісламський банк.

У Росії взяти кредит на товар може будь-який платоспроможний громадянин. При цьому банк оплачує вартість покупки. Сума, яку клієнт повинен повернути фінустанові, включає початкові витрати, а також відсоткову винагороду. «Мурабаха» функціонує інакше. Між кредитною організацією та клієнтом укладається договір про продаж товарів за спеціальною ціною, яка перевищує початкову. Банк за дорученням клієнта купує товари, а потім перепродує їх з націнкою. Клієнт оплачує товар рівними платежами фіксовану кількість місяців. Таку схему часто застосовують у зовнішньоекономічних угодах. Націнка включається в акредитив.

Є ще один різновид «мурабаха» - операція «бай-аль-салям». Полягає контракт між банком і клієнтом про продаж останнім товарів на умовах передоплати. Отримавши кошти, кредитна установа має в запасі час, щоб інвестувати їх у виробництво або покупку ЦБ. Ці операції також приносять дохід.

В арабських країнах дуже популярний лізинг. Суть «іджара» зводиться до наступного: за дорученням клієнта банк купує устаткування, яке потім буде передано в оренду. Стягувати плату з майна іслам не забороняє.

Ісламські банки дуже популярні. Вони впроваджують нові продукти і збільшують свою частку на всіх ринках. Мусульманське населення відкриває ринок банківських послуг, орієнтованих на закони країн. Європейські кредитні установи вже відчули посилення конкуренції на ринку.

Видача коштів під відсотки вважається гріхом в ісламі. Тому установи не надають кредит в класичному розумінні цього слова. Шаріат також забороняє гру на біржі, тому банки можуть тільки зберігати свої активи в довгострокових ЦП, а не використовувати їх для збільшення прибутку. Здавалося б, чим може привабити клієнтів ісламський банк в Москві, Лондоні чи Берліні? Нестандартним підходом до справи.

У Великобританії створено HSBC Amanah і UK'Islamic Bank. Такі ж консорціуми планують організувати BNP Paribas, American Finance House, Devon Bank. Мусульманське співтовариство відкрито до подібних нововведень. Норми ісламського банкінгу та принципи розподілу прибутку привертають увагу обох сторін угоди.

Європейські банки також пропонують клієнтам позички з нульовим відсотком. Але ці установи не пов'язують воєдино поняття «банкінг» і «мораль». Розглянемо один із прикладів.

Національний банк Катару (QNB) в 2015 році під час місяця рамазан оголосив про відстрочку платежів позичальників по автокредитах на 30 днів. Передумовою до такого рішення послужили результати досліджень. Виявляється, саме в цей період витрати людей сильно перевищують доходи. Тому стратегія відмови від платежів відповідала потребам споживачів. Продемонструвавши сприйняття цінностей, банк сформував на ринку лояльне ставлення клієнтів.

Світовий етнічний банкінг

Кількість ісламських фінінститутів, за різними даними, коливається в межах чотирьохсот. Точну цифру назвати складно, так як в Туреччині і країнах Європи законодавством не передбачені відмінності між двома моделями банкінгу. За даними Ernst \u0026 Young, у 2012 році загальний обсяг активів ісламських банків в світі склав $ 1,3 трильйона. Середній темп зростання - 19%, при тому що в розвинених країнах цей показник становить менше 3%, а в країнах, що розвиваються - 14%.

Варто відзначити, що більше половини, а конкретніше - 55%, загальних активів припадає на країни Перської затоки, Туреччини та Малайзії. При цьому в ОАЕ частка ісламських банків ледь перевищує 20%. Справа в тому, що уряд не розробляє пільгові програми, а, навпаки, намагається створити високо конкурентне середовище на ринку.

Шаріат в Лондоні, Сінгапурі і Дубаї

Про популярність нового напрямку можна судити на прикладі Великобританії. Офіційно політика уряду спрямована на розробку «західного» фінансового центру, здатного конкурувати з ісламськими інститутами. За даними The UK Islamic Finance Secretariat, в 2012 році 22 банки у Великобританії надавали клієнтам послуги традиційного і етнічного банкінгу. І тільки 5 установ працювали повністю за принципами шаріату. Загальний обсяг активів останніх склав $ 19 млрд. Це був світовий рекорд. Додатково в країні функціонувало 25 юридичних фірм, що надають сервіс з ісламських фінансів. Чотири інституту, 10 університетів близько 40 коледжів сьогодні пропонують отримати вищу освіту за етнічною банкінгу.

Наприклад Лондона пішов Сінгапур. На цьому регіональному азіатському ринку працює понад 600 різний інститутів, що надають повний спектр банківських послуг, у тому числі за направленням ісламських фінансів. ЦБ Сінгапуру вживає всіх заходів, щоб розвинути фінансовий ринок, розробити законодавчі та податкові умови, що сприяють залученню великих гравців. Вже затверджені «інструкції ісламського банкінгу». MAS у співпраці з Мінфіном розробляє принципи податкового регулювання фінансових продуктів.

У 2013 році почалося формування «ісламської економіки» в Дубаї. Суть проекту полягає в створенні інфраструктури, правил для ісламських продуктів, які будуть розвиватися паралельно з діючими. Стратегія включає не тільки фінансові послуги, але також страхування, арбітражний суд, стандарти управління якістю продукції.

В ОАЕ ринок ісламських фінансів досить великий. Тут діють 8 місцевих банків, активи яких складають $ 75 млрд. У Дубаї функціонує найбільший банк DubaiIslamicbank. Він був заснований ще в 1975 році і є першим в світі ісламським кредитною установою, яке почало надавати повний спектр банківських ісламських послуг.

Плани на майбутнє

Найближчим часом кредитні установи зосередяться на двох напрямках - поліпшення продуктів і збільшенні клієнтської аудиторії. Метою перших фінансових інститутів було сформувати у клієнтів загальне уявлення про банкінгу, не вникаючи в подробиці.

Європейські фінансові установи позиціонували свої продукти як важливий елемент повсякденності. Ісламські установи були спрямовані на розширення асортименту послуг. Друге покоління вже займалося їх впровадженням в європейські країни.

Ісламський банк в Махачкалі і інші нові інститути вже діють в чотирьох напрямках:

  • виходять на нові ринки, в т. ч. в якості небанківських фінустанов;
  • створюють конкуренцію в своєму сегменті;
  • розробляють нові продукти;
  • проводять повсякденну роботу з населенням з метою залучення нових клієнтів.

Європейські банки також розглядають мусульманських споживачів в якості нового сегмента ринку, пропонуючи їм більш дешеві товари.

перспективи

Перераховані приклади підтверджують, що професіонали фінринку вірять в нову привабливу перспективу зростання ісламського бізнесу. Такі висновки зроблені не на емоціях, а за результатами маркетингових досліджень, а також прогнозів аудиторів. Перерахуємо деякі з них:

  • Біліше 1.5 млрд чоловік населення земної кулі - мусульмани. Але не у всіх них є доступ до послуг ісламського банкінгу. Навіть в країнах Перської затоки відсоток впровадження нової системи не перевищує 30.
  • Кількість продуктів ісламських банків значно збільшилася в порівнянні з дев'яностими роками. Тепер фінустанови можуть задовольняти найскладніші запити корпорацій і приватних осіб.
  • Зростає кількість менеджерів середньої та вищої ланок, які хочуть працювати саме з ісламськими банками.
  • Збільшується обізнаність менеджерів про структуру продуктів ісламського банкінгу, стандартів ділових взаємин, заснованих на морально-етичних принципах.

Найважливіша причина такого інтересу до етнічного бізнесу - це величезні обороти спекулятивної торгівлі похідними цінними паперами, тобто деривативами. Великі європейські банки є основними гравцями в сегменті опціонів і ф'ючерсів.

За даними CGFS, ще три роки тому обсяг ринку становив $ 1.5 квадрильйона, загальна вартість відкритих деривативів - $ 638,9 трильйона, і це при тому, що в тому ж періоді сума ВВП всіх країн світу оцінювалася в $ 71 трлн. Такі обсяги ризикових цінних паперів несуть загрозу у вигляді величезних збитків банків і фінансової системи після різких коливань цін. В ісламській моделі бізнесу такий ризик відсутній.