Стаття містить інформацію про діяльність Санкт-Петербурзької міжнародної товарно-сировинної біржі. Тут описані її режим роботи, правила і хід торгів, які обслуговують брокери СПбМТСБ і доступні інструменти.

коротка історія

Вперше закрите акціонерне товариство «Санкт-Петербурзька міжнародна товарно-сировинна біржа» було зареєстровано у травні 2008 року. Перші торги на СПбМТСБ авіагас і дизельним паливом змагання проводилися 23 вересня 2008 р

Сьогодні акціонерне товариство «Санкт-Петербурзька міжнародна товарно-сировинна біржа» (ЗАТ «СПбМТСБ») - одна з великих російських товарних бірж. Служба Банку Росії з фінансових ринків видала їй ліцензію № 040-004 в листопаді 2013 року.

Робота біржі

Санкт-Петербурзька біржа нафтопродуктів працює за таким розкладом:

З 10:45 за 11:00 - робота по накопиченню призначених для користувача заявок.

З 11:00 до 13:00 - двосторонній зустрічний аукціон висування заявок анонімними користувачами в СЕТ (системі електронних торгів).

З 14:00 по 20:00 - процес видачі документів за результатами поточної денний торгівлі.

СПбМТСБ представлена ​​ринками:

  • нафтопродуктів;
  • торгівля індексами і ф'ючерсами;
  • газу;
  • сирої нафти;
  • ліси;
  • вугілля;
  • с / г продукції, зерна;
  • інформаційних продуктів.

Основні поняття біржової торгівлі

На ринку все залежить від попиту і пропозиції. Якщо сировинного товару мало, а попит великий, то ціни ростуть. І навпаки, якщо є надлишки товару і його вельми багато, а попит низький - ціни падають. Трейдери, які відіграють на біржі, є як би посередниками між цими значеннями.

В процесі торгів використовується поняття «лот», що показує товарне кількість, куплене або продане в рамках однієї угоди.

Головний показник в роботі трейдерів - не кількість зароблених грошей, а грошовий обсяг, який був втрачений.

Головною людиною на біржі є брокер - це той, кому надходять замовлення від зовнішніх клієнтів. Краса торгівлі в її динаміці, а брокер виступає в ролі диригента. Дуже часто хід торгів ринку стає нестійким. Щоб зробити процес трохи керованим, на які торгують біржах є цілий арсенал механізмів і торгових інструментів.

Поставка проти платежу як новий інструмент

Пітерська біржа нафтопродуктів СПбМТСБ анонсувала новий практично революційний проект «Поставка проти платежу», інша його назва — «Оператор товарних поставок». Ініціатором такого підходу виступив ФАС з метою отримання ще індикатора цін дрібного опту додатково до індикаторів великого опту і роздрібної ціни. Його призначення — прискорити товарообіг на нафтобазах в дрібному опті.

Раніше на товарно-сировинній біржі, відповідно до встановленої процедури, можна було торгувати на базі «франко-резервуар» або за схемою на базі «самовивезення», при цьому термін контракту визначався як (Т + 10), тобто задавалося час від укладення угоди до дня її реалізації. Тепер між продавцем і покупцем вводиться новий учасник ходу торгів, званий оператором товарних поставок, який здійснює розрахунки по товару.

У режимі реального часу онлайн проходять розрахунки через РТК термінал і по товарах через оператора товарних поставок. Раніше покупцеві доводилося спочатку вносити стовідсоткову передоплату по товару, потім чекати близько тридцяти днів поставки придбаного продукту. За час, поки товар завантажувався, доставлявся, розвантажувався, ціна його на біржі теж не стояла на місці, а росла. У підсумку покупцеві доводилося платити набагато більше, ніж за початковою договірної вартості. Санкт-Петербурзька біржа нафтопродуктів своїми нововведеннями торгівлі онлайн дозволила на порядок збільшити швидкість обороту коштів. Це дає очевидну перевагу. До того ж брокери СПбМТСБ забезпечують високу гарантію угоди в зв'язку з тим, що всі розрахунки проходять через центрального оператора, а не напряму.

Нові схеми на ринку продажів

Будь-яка ціна є продуктом непротивлення сторін угоди та під час біржових торгів регулюється тільки попитом і пропозицією сировини. Важлива перевага нового електронного інструменту полягає ще в тому, що за оператором не варто один конкретний постачальник, їх безліч, причому швидко змінюється становище продавця і покупця. У будь-який момент покупець може сам виступити в ролі продавця, а продавець – в ролі покупця.

Хід торгів з впровадженням нової системи дає можливість учаснику ринку, в якого стався касовий розрив і є товарні залишки, наприклад на нафтобазі, залучити гроші в режимі реального часу під заставу цих залишків за допомогою схеми РЕПО, що означає покупку із зобов'язанням зворотного продажу.

Послуги ЗАТ СПбМТСБ

Санкт-Петербурзька біржа нафтопродуктів надає клієнтам нову для себе послугу «угоди з плечем з попередніми забезпеченням», яка по-іншому називається маржинальним кредитуванням. Операції з плечем в рази збільшують купівельну спроможність учасників (кратно встановленим плечу).

Залежно від плеча на кожен рубль клієнта, який він готовий вкласти в товар, брокери СПбМТСБ додають свої кошти. Таким чином, плече є своєрідним важелем для клієнта, що прикладаються в потрібний момент торгів для збільшення його оборотного капіталу. Санкт-Петербурзька біржа нафтопродуктів до акцепту клієнта досить лояльна. У банку комерсанту можуть і відмовити в кредиті, а тут, торгуючи з маржинальним плечем, фактично він завжди його отримує.

У цьому новому продукті працівники ЗАТ «СПбМТСБ» зашили принцип прозорого ціноутворення, спираючись на зрозумілий всім учасникам торгів транспортний диференціал, на біржові індекси і на заздалегідь обумовлену з клієнтом дилерську маржу. Все це і формує кінцеву ціну сировини, наприклад, на нафтобазі. При цьому від вартості відраховується комісія брокеру за «негативний залишок» (різниця між вартістю угоди і переддепонованих активом) відповідно до заданого плечем, яке становить приблизно п'ятнадцять відсотків. Для отримання товару покупцеві треба оплатити вартість, що залишилася. Щодня до повного розрахунку по угоді брокери виставляють клієнту комісію за послуги зберігання за поточними цінами. Ціна товару при цьому не змінюється.

Перспективи розвитку російського сировинного ринку

Розвиток сировинної області, безумовно, буде. Підписано план заходів для Біржового комітету на 2017 рік з чіткими завданнями та термінами виконання, за яким спостерігають ФАС і Міненерго.В рамках цього проекту Санкт-Петербурзька Міжнародна товарно-сировинна біржа зайнялася розробкою інструменту для продажу невибраних обсягів нафтопродуктів на поточний період звітності.